缺貨大潮促成IC行業(yè)變革，IC分銷(xiāo)商日子不好過(guò)了？
日期：2021-06-11 14:00:00 瀏覽量：4902 標(biāo)簽: IC供應(yīng)鏈 芯片短缺 代工廠(chǎng)
從疫情迅猛襲擊，到芯片全面漲價(jià)，這一年來(lái)的很多大事已經(jīng)改變了IC行業(yè)的一些固有“玩法”。在晶圓代工行業(yè)，產(chǎn)能緊缺已經(jīng)催生出了新的商業(yè)手段，改變了代工廠(chǎng)擴(kuò)產(chǎn)及接單的原有模式。這些新的變化，正在沖擊著IC行業(yè)傳統(tǒng)形態(tài)，其結(jié)果不一定全是正面，但必定會(huì)深刻影響未來(lái)。
客戶(hù)出錢(qián)訂產(chǎn)能，代工廠(chǎng)“低成本”擴(kuò)產(chǎn)
芯片供不應(yīng)求不斷加深，上半年各代工廠(chǎng)都把擴(kuò)產(chǎn)提上日程。早前，臺(tái)灣晶圓代工廠(chǎng)聯(lián)華電子放棄7nm工藝研發(fā)，只經(jīng)營(yíng)成熟制程。就目前來(lái)看，聯(lián)電在這波芯片行情中是大贏(yíng)家。由于晶圓代工產(chǎn)能仍將吃緊，聯(lián)電決定擴(kuò)建產(chǎn)線(xiàn)，但這家代工廠(chǎng)并沒(méi)有選擇單靠自己擴(kuò)建產(chǎn)能，而是拉來(lái)8大客戶(hù)，共同出資擴(kuò)產(chǎn)。
具體來(lái)看，聯(lián)電擴(kuò)充的是位于臺(tái)南科的12英寸Fab 12A P6廠(chǎng)區(qū)的產(chǎn)能，預(yù)計(jì)2023年第二季度投產(chǎn)。新產(chǎn)線(xiàn)初步配備28nm機(jī)臺(tái)，后續(xù)可延伸至14nm工藝，以滿(mǎn)足客戶(hù)升級(jí)需要。目前，參與聯(lián)電擴(kuò)產(chǎn)的客戶(hù)名單已經(jīng)曝光，共有聯(lián)發(fā)科、三星、高通、聯(lián)詠、瑞昱等8家客戶(hù)，涉及網(wǎng)通IC、射頻IC、驅(qū)動(dòng)IC以及CIS等多種元器件。
在這幾家客戶(hù)中，三星受困于二月美國(guó)寒潮，芯片產(chǎn)能降低，因此與聯(lián)電加強(qiáng)合作，彌補(bǔ)產(chǎn)能缺口。高通早在去年年底，就將本來(lái)在中芯國(guó)際生產(chǎn)的電源管理IC、入門(mén)級(jí)手機(jī)SoC等訂單轉(zhuǎn)給聯(lián)電，以規(guī)避美國(guó)審查方面的風(fēng)險(xiǎn)。至于聯(lián)發(fā)科、瑞昱等其他客戶(hù)，則是由于疫情“宅經(jīng)濟(jì)”帶來(lái)的強(qiáng)大需求，與聯(lián)電加強(qiáng)合作。
這幾家與聯(lián)電合作的客戶(hù)，已經(jīng)包下新產(chǎn)線(xiàn)未來(lái)5年內(nèi)的產(chǎn)能。業(yè)內(nèi)預(yù)估，每家客戶(hù)提供的產(chǎn)能保證金應(yīng)該在5000至6000萬(wàn)美元。以新產(chǎn)線(xiàn)1000億新臺(tái)幣（約合36億美元）的投資額來(lái)看，客戶(hù)提供的保證金加起來(lái)有數(shù)億美元，能夠承擔(dān)一些先期建設(shè)及設(shè)備的成本。產(chǎn)線(xiàn)運(yùn)行之后，客戶(hù)紛紛大手筆投片，聯(lián)電就等于是以相當(dāng)?shù)偷某杀?，完成了擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目。
在IC行業(yè)內(nèi)，借客戶(hù)之力擴(kuò)產(chǎn)的模式早已有之，但像聯(lián)電這次的規(guī)模以前從未有過(guò)。為何聯(lián)電能夠借客戶(hù)之力擴(kuò)產(chǎn)？根本原因在于短缺。在新冠疫情之前的時(shí)間里，市場(chǎng)對(duì)成熟制程芯片的需求維持平穩(wěn)，代工廠(chǎng)沒(méi)有擴(kuò)產(chǎn)的必要。去年疫情襲來(lái)，市場(chǎng)需求先抑后揚(yáng)，轉(zhuǎn)入極度供不應(yīng)求，不論是IC原廠(chǎng)還是芯片代工廠(chǎng)都決意擴(kuò)產(chǎn)，以迎合暴漲的需求。
然而，代工廠(chǎng)擴(kuò)產(chǎn)需要時(shí)間，也許等到新產(chǎn)能開(kāi)出，市況已經(jīng)扭轉(zhuǎn)為供大于求。這次聯(lián)電借客戶(hù)之力擴(kuò)產(chǎn)，很大程度是為了規(guī)避日后的過(guò)剩風(fēng)險(xiǎn)，讓芯產(chǎn)能在長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)都能被充分利用。而對(duì)于這8家客戶(hù)來(lái)說(shuō)，現(xiàn)在搶占市場(chǎng)是第一要義，在別人都在為搶產(chǎn)能擠破腦袋的時(shí)候，自己花錢(qián)就能預(yù)定到一批，無(wú)疑是劃算買(mǎi)賣(mài)。
從聯(lián)電擴(kuò)產(chǎn)這件事，可以看出短缺對(duì)IC行業(yè)模式的重塑作用。當(dāng)然，這種重塑不僅影響代工廠(chǎng)與芯片廠(chǎng)，更對(duì)整條產(chǎn)業(yè)鏈都起作用。
終端直連代工廠(chǎng)，中間代理商小心了
IC供應(yīng)短缺持續(xù)，新增產(chǎn)能“遠(yuǎn)水不解近渴”，外加“長(zhǎng)短料”問(wèn)題顯著，這些因素大大限制了終端生產(chǎn)商的出貨能力。最近報(bào)道指出，幾家車(chē)廠(chǎng)和面板廠(chǎng)選擇跳過(guò)IC原廠(chǎng)的環(huán)節(jié)，直接找上晶圓代工廠(chǎng)要產(chǎn)能，這也是前所未有。
具體做法上看，這些終端生產(chǎn)商先盤(pán)點(diǎn)自身所需芯片的庫(kù)存水位及工藝制程，再向晶圓代工廠(chǎng)預(yù)定產(chǎn)能，然后將取得的產(chǎn)能分配給缺貨最嚴(yán)重的芯片，并聯(lián)系到相關(guān)原廠(chǎng)進(jìn)行投片。這些IC原廠(chǎng)本身就是代工廠(chǎng)的客戶(hù)，整個(gè)過(guò)程只需按照終端廠(chǎng)商的要求進(jìn)行投片，再將生產(chǎn)好的芯片交付即可。
按照以往的模式，晶圓代工廠(chǎng)的客戶(hù)僅有IC原廠(chǎng)（不論Fabless還是IDM），但在當(dāng)前的短缺背景下，終端生產(chǎn)商也開(kāi)始跟代工廠(chǎng)進(jìn)行對(duì)接，為的是高效化解物料短缺以及長(zhǎng)短料的問(wèn)題?？偟膩?lái)看，這一新模式集中反映出的，是在短缺行情下，終端廠(chǎng)商尋求更多產(chǎn)業(yè)鏈話(huà)語(yǔ)權(quán)，以獲得充足且平衡的物料供給。
除了上面提到的車(chē)廠(chǎng)和面板廠(chǎng)，近期還有報(bào)道指出，PC巨頭惠普越過(guò)代理商、代工廠(chǎng)等環(huán)節(jié)，直接到臺(tái)灣向供應(yīng)鏈采購(gòu)物料，訂單時(shí)限長(zhǎng)達(dá)一年，包括各類(lèi)IC器件。此外，最近業(yè)內(nèi)傳言電動(dòng)車(chē)廠(chǎng)商特斯拉將要收購(gòu)臺(tái)灣IC廠(chǎng)商旺宏待售的6英寸廠(chǎng)，其目的不外乎緩解自身芯片短缺問(wèn)題。
以上所列事件，都是終端廠(chǎng)商面對(duì)“缺芯”難題，向產(chǎn)業(yè)鏈上游尋求解決之道。這些廠(chǎng)商越過(guò)各種中間環(huán)節(jié)，直接向芯片生產(chǎn)方要產(chǎn)能、要物料。就其效應(yīng)而言，一方面確實(shí)能夠加強(qiáng)備貨效率、解決長(zhǎng)短料問(wèn)題；但如惠普那樣跟自己的代工廠(chǎng)搶料，也會(huì)造成重復(fù)下單等混亂態(tài)勢(shì)，給產(chǎn)業(yè)鏈造成麻煩。
另外值得注意的是，終端廠(chǎng)商直接跟芯片生產(chǎn)方對(duì)接，也會(huì)減少對(duì)芯片代理商、分銷(xiāo)商的依賴(lài)，這對(duì)IC行業(yè)傳統(tǒng)的分銷(xiāo)模式來(lái)說(shuō)又是一大挑戰(zhàn)。近些年，IC原廠(chǎng)普遍開(kāi)始轉(zhuǎn)向客戶(hù)直銷(xiāo)路線(xiàn)，已經(jīng)掀起分銷(xiāo)模式的變革，如今大客戶(hù)又開(kāi)始跟晶圓代工廠(chǎng)直接對(duì)接，這必將進(jìn)一步削弱傳統(tǒng)分銷(xiāo)模?？梢灶A(yù)見(jiàn)，IC產(chǎn)業(yè)的物料流通正在走出新的路線(xiàn)，其過(guò)程將會(huì)是“幾家歡喜幾家愁”。
結(jié)語(yǔ)：短缺終會(huì)過(guò)去，變革不會(huì)倒退
總結(jié)以上行業(yè)動(dòng)態(tài)，根源都是“短缺”。疫情至今的芯片行情，不僅是單純的缺貨漲價(jià)，它更是在一步步重塑整條產(chǎn)業(yè)鏈的形態(tài)。由于IC行業(yè)的周期特性，缺貨漲價(jià)總有一天會(huì)停止，但這波行情所引發(fā)的行業(yè)變局將會(huì)保留。對(duì)從業(yè)者來(lái)說(shuō)，保持敏銳的觀(guān)察力，并及時(shí)適應(yīng)“新常態(tài)”，將是未來(lái)競(jìng)爭(zhēng)力之關(guān)鍵所在。
